Тема 2.2 Оборотные средства организации
1. Оборотные средства, их состав, структура и кругооборот.
2. Нормирование оборотных средств.
3. Показатели оборачиваемости оборотных средств.
4. Пути ускорения оборачиваемости
1. Оборотные средства, их состав, структура и кругооборот.
Оборотные средства (оборотный капитал, оборотные активы) – это совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных фондов и фондов обращения для обеспечения непрерывного процесса производства и реализации продукции, полноты и своевременности финансирования хозяйственной деятельности предприятия. Для изучения состава и структуры оборотные средства группируются по различным классификационным признакам (табл.1).
Таблица 2.2.1 - Классификация оборотных средств
| Классифика-ционный признак | Оборотные средства по классификационному признаку | Содержание оборотных средств | |
|
По функциональ-ному назначению | Оборотные производственные фонды | - часть средств производства, которая целиком потребляется в каждом производственном цикле, полностью переносит свою стоимость на готовый продукт и возобновляется после каждого цикла как в натуральной форме, так и по стоимости | |
| Фонды обращения | - средства предприятий, функционирующие в сфере обращения | ||
|
По элементам | Производственные запасы | - это предметы труда, которые ещё не вступили в производственный процесс, но находятся на предприятии в определённом размере, обеспечивая непрерывность производственного процесса | |
| Незавершенное производство | - это денежное выражение заделов предприятия, которое характеризуется стоимостью (себестоимостью) всей незаконченной производством продукции, находящейся на разных стадиях производственного процесса | ||
| Полуфабрикаты собственного производства | - это предметы труда, которые уже вступили в производственный процесс, но ещё пребывают на стадии обработки | ||
| Расходы будущих периодов | - это невещественные элементы оборотных средств, включающие затраты на подготовку и освоение новой продукции | ||
| Готовая продукция: | - изделия и полуфабрикаты, полностью законченные обработкой, соответствующие действующим стандартам или утверждённым техническим условиям, принятые на склад | ||
| - готовая продукция на складе | - продукция поступившая на склад | ||
| - готовая продукция отгруженная, но еще не оплаченная | - продукция фактически отправленная потребителям | ||
| Средства в расчетах (дебиторская задолженность) | - все суммы долгов сторонних юридических и физических лиц, а также собственников и работников данного предприятия, т. е. дебиторская задолженность ( средства в сумме которых аккумулируются все долги перед данным предприятием) | ||
| Денежные средства в кассе предприятия и на счетах в банках | - аккумулированные в наличной и в безналичной формах денежные средства предприятий легко обращённые в деньги, обладающие высоким уровнем ликвидности. Денежными средствами считаются также банковские переводные векселя , денежные переводы , банковские чеки , счета сбережений и т.д. | ||
|
По принципу организации | Нормируемые оборотные средства | - собственные оборотные средства, рассчитанные по экономически обоснованным нормативам, к ним относятся оборотные производственные фонды и готовая продукция на складах предприятия | |
|
Ненормируемые оборотные средства | - являются элементом фондов обращения и потребность в них временна, их величина заранее не определяется (не планируется), а контролируется по фактическим данным: готовая продукция отгруженная, но неоплаченная и денежные средства на расчетном счете, в кассе, средства в расчетах | ||
|
По источникам финансирова-ния | Собственные оборотные средства и приравненные к ним оборотные средства | - постоянно находятся в распоряжении предприятия и формируются за счёт собственных ресурсов (прибыль, уставный фонд) . Источниками оборотных средств, приравненных к собственным является устойчивая кредиторская задолженность предприятия, например, задолженность по заработной плате, страховым платежам и другим устойчивым пассивам. | |
| Заемные средства | - представлены кредитами банков, кредиторской задолженностью и прочими пассивами. | ||
| Привлеченные средства | - средства, полученные от других организаций предприятий на определенный срок |
Состав оборотных средств представлен в таблице 2.
Таблица 2 - Состав оборотных средств
| Оборотные средства | |||
| Оборотные производственные фонды | Фонды обращения | ||
| производственные запасы | оборотные средства в производстве | готовая продукция | денежные средства (расчеты) |
| 1.сырье, материалы и покупные полуфабрикаты | 1.незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления | 1.готовая продукция на складе | 1.денежные средства в кассе на счетах в банке |
| 2.вспомогательные материалы | 2.расходы будущих периодов | 2. готовая продукция отгруженная, но неоплаченная | 2. средства в расчетах (дебиторская задолженность) |
| 3.топливо | |||
| 4.тара | |||
| 5.запчасти для ремонта | |||
| 6. инструменты, приспособления и инвентарь. | |||
Под структурой оборотных средств понимается соотношение их отдельных элементов во всей их совокупности. Знание и анализ структуры оборотных средств на предприятии имеет важное значение, так как она в определенной мере характеризует финансовое состояние на тот или иной момент работы предприятия. Структура средств на предприятии непостоянна и изменяется в динамике под влиянием многих факторов. Факторы, влияющие на структуру оборотных средств (табл. 3).
Таблица 3 Факторы, влияющие на структуру оборотных средств
| В сфере производства | В сфере обращения |
| 1.Материально-техническая особенность отрасли. | 1.Количество и размещение поставщиков материально-сырьевых ресурсов и потребителей продукции. |
| 2.Длительность производственного цикла (на предприятиях с длительным производственным циклом велика доля незавершенного производства; скоротечным производственным циклом наблюдается большой удельный вес производственных запасов) | 2.Форма организации материально-технического обеспечения. |
| 3.Характер потребляемого сырья и выпускаемой продукции. | 3.Периодичность поставок. |
| 4.Характер организации производства (уровень специализации, концентрации, кооперирования и комбинирования производства) | 4.Формы расчетов за материалы и продукцию. |
| 5.Качество продукции (если на предприятии выпускается продукция низкого качества, которая не пользуется спросом у покупателей, то резко повышается доля готовой продукции на складе) |
Оборотные средства находятся в постоянном движении и на протяжении одного производственного цикла совершают непрерывный кругооборот. При этом они переходят из сферы обращения в сферу производства и обратно, принимая последовательно форму фондов обращения и оборотных производственных фондов. Оборотные средства проходят последовательно три стадии, при этом меняя свою натурально-вещественную форму (рис.1)
Кругооборот оборотных средств
I стадия II стадия III стадия
(денежная) (производственная) (товарная)
предприятие расходует товарно-материальные происходит реали-
денежные средства на ценности потребляются зация готовой
приобретение сырья, в процессе производства продукции, т.е.
материалов, топлива т.д., и принимают форму не- средства предприя-
т.е. денежные средства завершенного производства, тия переходят
превращаются в мате- полуфабрикатов и готовых из товарной в
риальные запасы изделий денежную
(Д-Т) (Т…П…Т) форму(Т-Д)
Рис.1. - Кругооборот оборотных средств
Точки (…) означают, что обращение средств прервано, но процесс их кругооборота продолжается в сфере производства.
Разница между денежной выручкой и первоначально затраченными средствами (Д¢- Д) определяют величину денежных доходов. Таким образом, совершая полный кругооборот оборотные средства функционируют на всех стадиях одновременно, что обеспечивает непрерывность процесса производства и обращения.
В отличии от основных средств, которые неоднократно участвуют в процессе производства, оборотные средства функционируют только в одном производственном цикле и полностью переносят свою стоимость на вновь изготовленный продукт.
2. Нормирование оборотных средств.
Нормирование оборотных средств заключается в разработке норм по видам товарно-материальных ценностей и затрат, а также мероприятий, способствующих повышению эффективности использования оборотных средств.
Значение нормирования оборотных средств:
- обеспечивает непрерывность и бесперебойность процесса производства и реализации продукции;
- позволяет эффективно использовать оборотные средства на каждом предприятии;
- способствует укреплению режима экономии, выявлению и использованию внутрихозяйственных резервов;
- обеспечивает оптимальную потребность в оборотных средствах;
- обеспечивает управление размерами запасов.
Под нормированием оборотных средств понимается процесс определения минимальной, но достаточной (для нормального протекания производственного процесса) величины оборотных средств на предприятии.
Нормируются следующие элементы оборотных средств:
- производственные запасы;
- незавершенное производство;
- расходы будущих периодов;
- готовая продукция на складе предприятия;
- денежные средства в кассе и на хранении.
В процессе нормирования оборотных средств разрабатываются нормы и нормативы.
Норма оборотных средств – это относительная величина, соответствующая минимальному, экономически обоснованному запасу товарно-материальных ценностей. Она устанавливается в днях.
Норматив оборотных средств – это минимально необходимая сумма денежных средств, обеспечивающих хозяйственную деятельность предприятия.
Если нормы оборотных средств могут быть установлены на относительно длительный период, то нормативы рассчитываются на конкретный период год (квартал, месяц, декада).
Общий норматив оборотных средств или совокупная потребность в оборотных средствах предприятия (Нобщ) определяется как сумма частных нормативов, рассчитанных по отдельным элементам оборотных средств по формуле:
Нобщ=Нпз+Ннп + Нбр + Нгп + Ндс,
где Нпз - норматив производственных запасов; Ннп - норматив незавершенного производства; Нбр - норматив расходов будущих периодов; Нгп - норматив готовой продукции; Ндс - норматив денежных средств в кассе и на хранении.